شاخص کانال کالا (شاخص شاخص کانال کالا CCI)

در تصویر زیر نمونه از واگرایی معمولی منفی را مشاهده می کنید که پس از آن شاهد نزول سهم فولاد به میزان قابل توجهی هستیم.

زمان بندی با شاخص کانال کالا معامله می شود

شاخص کانال کالایی (CCI) یک نوسان ساز است که در اصل توسط دونالد لمبرت ساخته شده و در کتاب "شاخص کانال کالا: ابزارهایی برای تجارت روندهای دوره ای" وجود دارد. از زمان معرفی ، این شاخص به محبوبیت بیشتری رسیده است و اکنون بسیار رایج است. ابزاری برای معامله گران برای شناسایی روندهای دوره ای نه تنها در کالاها بلکه در سهام و ارزها. در این مقاله ، نگاهی خواهیم انداخت که CCI دقیقاً چه مواردی را محاسبه می کند و چگونه می توانید برای بهبود تجارت خود آن را اعمال کنید. (همچنین نگاه کنید به:کاوش در نوسانگرها و شاخص ها.)

درک CCI

مانند اکثر اسیلاتورها ، CCI برای تعیین میزان خرید بیش از حد و فروش بیش از حد ساخته شد. CCI این کار را با اندازه گیری رابطه بین قیمت و میانگین متحرک (MA) یا به طور خاص تر ، انحرافات طبیعی از آن میانگین انجام می دهد. محاسبه واقعی CCI ، که در زیر نشان داده شده است ، نحوه انجام این اندازه گیری را نشان می دهد.

CCI = 0.015 × میانگین انحراف قیمت معمولی − میانگین متحرک ساده که: قیمت معمولی = قیمت دارایی در یک روز خاص در بازه زمانی ساده میانگین متحرک = میانگین حسابی قیمت دارایی طی یک بازه زمانی انحراف معنی = میانگین انحرافات کل دارایی قیمت در یک دوره زمانی

پیش شرط محاسبه CCI تعیین a است فاصله زمانی، که نقشی اساسی در افزایش دقت CCI دارد. از آنجایی که سعی در پیش بینی چرخه ای با استفاده از میانگین متحرک است ، هرچه میانگین شاخص کانال کالا (شاخص شاخص کانال کالا CCI) میانگین متحرک (میانگین روزها) با چرخه هماهنگ تر باشد ، میانگین دقیق تر نیز خواهد بود. این برای بیشتر اسیلاتورها صادق است. بنابراین ، اگرچه بیشتر معامله گران از تنظیمات پیش فرض 20 به عنوان فاصله زمانی برای محاسبه CCI استفاده می کنند ، اما یک بازه زمانی دقیق تر ، بروز سیگنال های غلط را کاهش می دهد. در اینجا چهار مرحله ساده برای تعیین فاصله بهینه برای محاسبه وجود دارد:

1. نمودار سالانه سهام را باز کنید.
2. دو مرتبه یا دو مرتبه پایین را در نمودار تعیین کنید.
3. فاصله زمانی بین این دو اوج یا پایین (طول چرخه) را یادداشت کنید.
4. آن فاصله زمانی را بر سه تقسیم کنید تا فاصله زمانی بهینه برای استفاده در محاسبه (1/3 چرخه) بدست آید.

در اینجا مثالی از این روش که برای Oracle Corporation (ORCL) اعمال شده است را مشاهده می کنید:

شکل 1: با مجوز از نمودار StockCharts.com

در اینجا می توانیم ببینیم که یک چرخه (از بالا به بالا) در 11 سپتامبر شروع می شود و در 29 ژانویه به پایان می رسد. این تقریباً 140 روز معاملاتی را نشان می دهد که تقسیم بر سه ، فاصله زمانی حدود 47 را می دهد.

اعمال CCI

از زمان اختراع آن ، محاسبه CCI به عنوان شاخصی برای بسیاری از برنامه های نمودار اضافه شده است و نیازی به انجام دستی محاسبات نیست (خوشبختانه). اکثر این برنامه های نمودار سازی به سادگی نیاز به وارد کردن بازه زمانی دارند که می خواهید استفاده کنید.

شکل 2 نمودار CCI پیش فرض Oracle را نشان می دهد:

شکل 2: حسن نیت ارائه می دهد نمودار StockCharts.com

توجه داشته باشید که CCI در واقع دقیقاً مانند نوسانگرهای دیگر به نظر می رسد و تقریباً به همان روش استفاده می شود. (برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد اسیلاتورها ، مراجعه کنید به: مقدمه ای بر اسیلاتورها.)

در اینجا قوانین اساسی برای تفسیر CCI آورده شده است:

سیگنال های فروش احتمالی:

• CCI از بالای 100 عبور می کند و شروع به پایین آمدن می کند.
• واگرایی نزولی بین CCI و حرکت قیمت واقعی وجود دارد که با حرکت نزولی در CCI مشخص می شود در حالی که قیمت دارایی همچنان به سمت بالاتر حرکت می کند یا به سمت و سوی حرکت می کند.

سیگنال های خرید احتمالی:

• CCI از زیر 100 عبور می کند و شروع به خم شدن به سمت بالا می کند.
• واگرایی سرسختی بین CCI و حرکت قیمت واقعی وجود دارد که با حرکت رو به بالا در CCI مشخص می شود در حالی که قیمت دارایی همچنان به سمت پایین یا پهلو حرکت می کند.

یک مکمل احتمالی برای CCI استفاده از الگوهای شمعدان است (که به صورت مکمل در نمودارهای بالا نشان داده شده است) ، که می تواند در تأیید بالا و پایین دقیق در "دوره فروش" CCI (زمانی که بیش از 100 است) یا "دوره خرید" کمک کند. "(زمانی که در آن زیر 100 است). تمام دامنه های معاملات قیمت انعطاف پذیر است ، اما CCI برای استفاده از قیمت هایی که بیش از حرکات طبیعی هستند و احتمالاً عقب هستند ، طراحی شده است. تاجران ممکن است به دنبال فروش دارایی یا تماس تحت پوشش خود باشند وقتی CCI بسیار بالا است یا وقتی CCI بسیار پایین است یک خرید اضافی انجام دهند. (برای اطلاعات بیشتر ، نگاه کنید به:استفاده موثر از شاخص های معاملاتی.)

تنها به CCI اعتماد نکنید

مانند بسیاری از ابزارهای تجاری ، استفاده از CCI بسیار مهم است سایر شاخص ها. نقاط محوری با CCI به خوبی کار می کنند زیرا هر دو روش سعی در یافتن نقاط عطف دارند. برخی از معامله گران نیز میانگین های شاخص کانال کالا (شاخص شاخص کانال کالا CCI) متحرک را به این مخلوط اضافه می کنند.

مانند هر نوسانگر حرکت دیگر ، CCI به گونه ای طراحی نشده است که به عنوان ابزاری مستقل مورد استفاده قرار گیرد. تکمیل این شاخص با یک ابزار فنی دیگر مانند کانال قیمت ممکن است مثرتر باشد. معامله گران همچنین باید آستانه های ورود و خروج CCI خود را بر اساس نوسانات امنیت زمینه تنظیم کنند. به عنوان مثال ، صندوق معاملات بورس شاخص (ETF) به طور سنتی کمتر از یک سهام خاص بی ثبات است.

خط پایین

شاخص کانال کالا ابزاری بسیار مفید برای معامله گران برای تعیین نقاط خرید و فروش دوره ای است. معامله گران می توانند با استفاده از (الف) محاسبه دقیق زمان زمانی و (ب) استفاده از آن بهمراه چندین شکل دیگر از شاخص های فنی ، از این ابزار به طور موثر استفاده کنند. (برای مطالعه مرتبط ، به "چگونگی استفاده معامله گران از CCI (شاخص کانال کالا) برای تجارت روند سهام" مراجعه کنید)

فهرست کانال کالاها - تعریف CCI و موارد استفاده

Commodity Channel Index (CCI) که توسط دونالد لمبرت ساخته شده است ، یک نوسانگر مبتنی بر حرکت است که برای کمک به تعیین زمان رسیدن یک وسیله نقلیه سرمایه گذاری به شرایط بیش از حد خرید یا فروش بیش از حد مورد استفاده قرار می گیرد. همچنین برای ارزیابی جهت روند و قدرت روند استفاده می شود. این اطلاعات به معامله گران این امکان را می دهد که تعیین کنند آیا می خواهند وارد معامله شوند یا از آن شاخص کانال کالا (شاخص شاخص کانال کالا CCI) خارج شوند ، از انجام معامله خودداری کنند یا به موقعیت موجود اضافه کنند. به این ترتیب ، هنگامی که به روش خاصی عمل می کند ، می توان از نشانگر برای ارائه علائم تجاری استفاده کرد.

غذاهای کلیدی

• CCI تفاوت بین قیمت فعلی و میانگین قیمت تاریخی را اندازه گیری می کند.
• وقتی CCI بالای صفر باشد ، این نشان می دهد که قیمت بالاتر از میانگین تاریخی است.وقتی CCI زیر صفر باشد ، قیمت آن زیر میانگین hsitoric است.
• برای مثال ، قرائت زیاد از 100 یا بالاتر نشان می دهد که قیمت بسیار بالاتر از میانگین تاریخی است و روند صعودی قوی است.
• برای مثال شاخص کانال کالا (شاخص شاخص کانال کالا CCI) ، قرائت پایین در زیر 100- نشان می دهد که قیمت کاملاً کمتر از میانگین تاریخی است و روند نزولی قوی است.
• رفتن از قرائت منفی یا نزدیک به صفر به +100 می تواند به عنوان سیگنالی برای تماشای روند صعودی در حال ظهور استفاده شود.
• رفتن از قرائت مثبت یا نزدیک به صفر به -100 ممکن است نشان دهنده روند نزولی در حال ظهور باشد.
• CCI یک شاخص نامحدود است به این معنی که می تواند به طور نامحدود بالاتر یا پایین برود. به همین دلیل ، با خرید سطوح شدید CCI تاریخی که قیمت از آن برعکس می شود ، سطح خرید و فروش بیش از حد معمول برای هر دارایی مشخص می شود.

فرمول شاخص کانال کالا (CCI) به شرح زیر است:

CCI = .015 × میانگین انحراف قیمت معمولی − MA در جایی که: قیمت معمولی = ∑i = 1P ((زیاد + پایین + بستن) ÷ 3) P = تعداد دوره هاMA = میانگین متحرک میانگین متحرک = (∑i = 1P قیمت معمولی) ÷ انحراف PMean = (∑i = 1P Price قیمت معمولی − MA∣) ÷ P

نحوه محاسبه شاخص کانال کالا (CCI)

1. تعیین کنید CCI شما چند دوره را تجزیه و تحلیل می کند. 20 معمولاً استفاده می شود. پریودهای کمتر منجر به شاخص بی ثبات تری می شود ، در حالی که پریودهای بیشتر آن را نرمتر می کند. برای این محاسبه ، ما 20 دوره را در نظر می گیریم. اگر از عدد دیگری استفاده می کنید ، محاسبه را تنظیم کنید.
2. در یک صفحه گسترده ، کم ، زیاد ، برای مدت 20 دوره را ردیابی کنید و قیمت معمولی را محاسبه کنید.
3. پس از 20 دوره ، میانگین متحرک قیمت معمول را با جمع کردن 20 قیمت معمول گذشته و تقسیم بر 20 محاسبه کنید.
4. میانگین انحراف را با کسر میانگین متحرک از قیمت معمول در شاخص کانال کالا (شاخص شاخص کانال کالا CCI) 20 دوره گذشته محاسبه کنید. مقادیر مطلق را جمع کنید (منهای نشانه ها را نادیده بگیرید) و سپس بر 20 تقسیم کنید.
5. جدیدترین قیمت معمولی ، میانگین متحرک و میانگین انحراف را در فرمول قرار دهید تا قرائت CCI فعلی محاسبه شود.
6. با پایان هر دوره جدید ، این روند را تکرار کنید.

شاخص کانال کالا (CCI) به شما چه می گوید؟

CCI در درجه اول برای ردیابی روندهای جدید ، تماشای میزان خرید بیش از حد و گران فروشی و تشخیص ضعف در روندهای زمانی که شاخص با قیمت متفاوت می شود ، استفاده می شود.

وقتی CCI از قلمرو منفی یا نزدیک به صفر به بالای 100 تغییر مکان می دهد ، این ممکن است نشان دهد که قیمت روند صعودی جدیدی را آغاز می کند. هنگامی که این اتفاق افتاد ، معامله گران می توانند منتظر بازپرداخت قیمت و به دنبال آن افزایش قیمت هم CCI باشند و هم فرصت خرید را نشان دهند.

همین مفهوم در مورد روند نزولی در حال ظهور اعمال می شود. وقتی شاخص از قرائت مثبت یا نزدیک به صفر به زیر -100 رسید ، ممکن است روند نزولی شروع شود. این سیگنالی برای فرار از دلتنگی یا شروع تماشای فرصتهای کوتاه است.

سطح بیش از حد خرید و فروش بیش از حد ثابت نیست زیرا شاخص محدود نیست. بنابراین ، معامله گران به خوانش های گذشته در این شاخص نگاه می کنند تا درک کنند که قیمت معکوس شده است. برای یک سهام ممکن است نزدیک به +200 و -150 معکوس شود. ممکن است کالای دیگری نزدیک به +325 و -350 معکوس شود. بر روی نمودار بزرگنمایی کنید تا نکات معکوس قیمت و بازخوانی CCI را در آن زمان مشاهده کنید.

واگرایی نیز وجود دارد. این زمانی است که قیمت در یک جهت حرکت می کند اما شاخص در جهت دیگر حرکت می کند. اگر قیمت در حال افزایش است و CCI در حال سقوط است ، این می تواند نشان دهنده ضعف روند باشد. در حالی که واگرایی یک سیگنال تجاری ضعیف است ، از آنجا که می تواند مدت زیادی طول بکشد و همیشه منجر به تغییر قیمت نمی شود ، حداقل برای هشدار به معامله گر مبنی بر احتمال تغییر قیمت می تواند خوب باشد. به این ترتیب آنها می توانند سطح توقف ضرر را افزایش دهند یا معاملات جدید را در جهت روند قیمت متوقف کنند.

تفاوت بین شاخص کانال کالا (CCI) و نوسان ساز تصادفی

هر دو این شاخص های فنی اسیلاتور هستند ، اما کاملاً متفاوت محاسبه می شوند. یکی از اصلی ترین تفاوت ها این است که اسیلاتور تصادفی بین صفر تا 100 متصل است ، در حالی که CCI محدود نیست. با توجه به اختلافات محاسبه شده ، آنها سیگنالهای مختلفی را در زمانهای مختلف مانند قرائت بیش از حد خرید و فروش بیش از حد ارائه می دهند.

محدودیت های استفاده از شاخص کانال کالا (CCI)

در حالی که اغلب برای مشاهده شرایط خرید بیش از حد و فروش بیش از حد مورد استفاده قرار می گیرد ، CCI از این نظر بسیار ذهنی است. این شاخص محدود نیست و بنابراین ممکن است در آینده میزان بیش از حد خرید و فروش بیش از حد تأثیر چندانی نداشته باشد.

این نشانگر نیز عقب است ، به این معنی که در بعضی مواقع سیگنال های ضعیفی را ارائه می دهد. رسیدن به 100 یا -100 برای نشان دادن روند جدید ممکن است خیلی دیر اتفاق بیفتد ، زیرا قیمت روند خود را ادامه داده و در حال اصلاح است. چنین حوادثی را شلاق می نامند. یک سیگنال توسط اندیکاتور ارائه می شود اما قیمت پس از آن سیگنال و پول در تجارت از بین نمی رود. اگر مراقب نباشید ، شلاق زدن می تواند به طور مکرر رخ دهد. بنابراین ، بهتر است نشانگر همراه با تجزیه و تحلیل قیمت و سایر اشکال تجزیه و تحلیل فنی یا شاخص ها برای کمک به تأیید یا رد سیگنال های CCI استفاده شود. (برای مطالعه مرتبط ، به "چگونگی استفاده معامله گران از CCI (شاخص کانال کالا) برای تجارت روند سهام" مراجعه کنید)